说起银行存款方式，大家都知道有定期、活期、大额存单和结构性存款，这4种存款方式各有优缺点，而定期存款是大多数用户选择的存款方式。

而根据央行数据统计情况可知，今年4月以来，四大银行的结构性存款上涨6146亿元，是过去一年增加额的8倍！市场需求如此强劲，有不少的银行也可以发行自己的结构性存款产品，于是问题也就逐渐显现。今天就来跟大家一起说说部分结构性存款的“不靠谱”，希望大家可以避免入坑！

为何说结构性存款存在不靠谱，其实是因为一些地方性银行的结构性银行被当地监管机构叫停了，而这一批用户也就是首批入坑的投资者了，究竟是怎么回事呢，先从结构性存款说起。

结构性存款也有“假”

结构性存款是固定收益+金融衍生品的结合，简单看，结构性存款的资金有2个用途，第一部分是用来投资固定收益产品，第二部分是用来投资金融衍生品。（通常金融衍生品都是期权的形式）通过组合的形式，来实现2个作用，首先保障了一定资金的收益，其次，在一定程度上大大提高了产品的整体收益率。

这样来看，结构性存款并没有问题，可是却有一些银行的结构性存款“存假”，并不是真正的结构性存款。

假结构性存款具体有哪些

第一种：结构性存款的资金不投资期权

“结构性存款”的资金，实际上并没有用来投资期权，兑付给投资者的收益，除了有部分来自投资固定收益产品所获得的收益外，还有部分就可能是来自银行自己的腰包。当然，也不要以为银行自掏腰包就亏了，因为银行就算拿着这些钱去放贷，也会比兑付给投资者的收益要高。这种情况显然也是刚性兑付的一种，不被监管机构允许。

第二种：本金全部投资固定产品，利息投资期权

把所有的本金都用来投资固定收益产品，仅用投资固定收益产品所获得的利息来投资期权。这么做似乎并没有什么问题，但由于本金全投资固定收益产品基本不会亏损，这其实就相当是一款保本产品了。显然，这跟资管新规打破刚性兑付的要求背道而驰。

第三种：期权组合的设置上，以高收益兑付为前提条件

有些结构性存款配置的期权几乎不可能行权，通过规则的设定，就可以实现保本保收益。例如，某款与黄金挂钩的期限为六个月的结构性存款产品，其规定，只要在产品到期日前第二个工作日，伦敦金当天下午定价盘不低于810.1美元，且不高于1810.1美元，投资者就有4.35%的年化收益率，否则就只能获得1.55%的年化收益率。要知道，黄金历史上也只有一次到过1810美元上方，且最近五年都在1500美元以下运行，同时最近五年最低也没有低于1000美元。所以，其设定的低收益的条件基本不可能出现，这就相当于在变相地保本保收益了。

假结构性存款直接降低收益

假结构性存款带来的直接不利就是会降低产品的收益，这样投资者的利息收入也就不翼而飞。而更大风险在于，如果是假结构性存款后期被监管清理查封，投资者的本金也会直接损失到，所以老彭建议大家，在选择银行的结构性存款时多一份谨慎，多做一些考察。